В апреле Банк России снизил ключевую ставку с 15 до 14,5%. Это стало восьмым подряд снижением ставки и пятый раз подряд, когда регулятор выбрал шаг в 50 базисных пунктов. По словам руководитель направления экономического отдела Отделения Омск Банка России Игоря Банкета, ЦБ в среднесрочной перспективе прогнозирует к концу года ставку в диапазоне 13,3-14%. РБК Омск собрал мнения экспертов на то, как реагируют на это вклады омичей в банках и прогнозы по ним на вторую половину года.
Интерес к депозитам
Объем денег на конец марта на вкладах у жителей Омской области, по официальной статистике ЦБ, составлял 522 млрд руб. И, как уточнил Игорь Банкет, тенденции к резкому снижению этого объема нет. По данным Банка России, средняя максимальная ставка по вкладам в топ-10 банков в первой декаде мая практически не изменилась, потеряв лишь 0,02 п.п., и составила 13,04% годовых.
По словам управляющего ВТБ в Омской области Алексея Суздальницкого, только с начала 2026 года общий объем средств на накопительных счетах частных клиентов региона в их банке увеличился до 17,7 млрд рублей. Это на 9% больше, чем в начале года. Средний чек, как отметил управляющий, составил 122 тыс. рублей.
Руководитель Абсолют Банка в Омске Дмитрий Ильченко отметил повышение интереса к депозитам по соотношению год к году.
«Несмотря на постепенное снижение ставок, количество новых депозитов с января по май выросло почти на 20% по сравнению с тем же периодом 2025 года. Пиковым месяцем по спросу на открытие депозитов стал апрель. Когда ставки начинают снижаться, вкладчики стремятся зафиксировать доходность, пока она остается относительно высокой. Мы прогнозируем, что в ближайшие месяцы эта тенденция продолжится», — рассказал Дмитрий Ильченко.
По его словам, вклады пользуются популярностью у населения по нескольким причинам: они доступны и понятны, защищены государством и у них гарантия доходности, а проценты по вкладам все еще превышают инфляцию, что позволяет не только сохранить деньги, но и преумножить их.
Влияние ключевой ставки на вклады
Ольга Анохина, редактор РБК Инвестиций, в своем материале отмечала, что ставки по вкладам меняются не так равномерно, как ключевая. Если смотреть с момента последнего заседания ЦБ, доходность трехмесячных вкладов упала сразу на 0,55 п.п., полугодовые вклады потеряли 0,24 п.п. доходности, а годовые — 0,17 п.п., однако с начала мая снижение ставок замедлилось. С начала месяца трехмесячные и полугодовые вклады потеряли 0,13 и 0,10 п.п. доходности, а средняя максимальная ставка по годовым вкладам и вовсе осталась прежней.
«Таким образом, средняя максимальная ставка по вкладам в топ-10 банков на три и шесть месяцев находится на отметке чуть выше 13%, а по вкладам на один год доходность держится на уровне чуть выше 12%», — написала Ольга Анохина.
Дмитрий Ильченко отметил, что большинство новых вкладов в первые месяцы 2026 года были на короткие сроки.
«В первые месяцы 2026 года более 80% новых депозитов были открыты на короткие сроки — до 6 месяцев. Самыми популярными сроками размещения стали вклады на 3 и 4 месяца — именно они давали возможность получать максимальный процентный доход. Причина выбора коротких вкладов не только в наиболее высокой доходности на данный момент. Они также позволяют быстро получить доступ к средствам и оперативно перераспределять их», — пояснил руководитель омского отделения Абсолют банка.
Однако он же отметил, что интерес к депозитам на более длительные сроки — от 9 месяцев до 1 года — тоже растет. Но их доля в общем объеме пока не превышает 10% от общего числа. Разница в доходности между длительными и краткосрочными составляет около 1,4-1,6 п. п.
«Тем, кто готов разместить свободные денежные средства на 9-12 месяцев, я бы рекомендовал именно такое размещение, потому что по итогу оно даст более высокую доходность, чем стратегия «перекладывания капитала» в виде краткосрочных депозитов», — отметил Дмитрий Ильченко. Он связал свою рекомендацию в том числе с курсом ЦБ по снижению ключевой ставки. Если она достигнет 13%, то ставки по краткосрочным депозитам могут опуститься до 11%.
«Нет смысла ждать более выгодных условий, чем те, что действуют сейчас», — подытожил Дмитрий Ильченко.
Металлические счета
Наряду с вкладами банки начали отмечать рост интереса к обезличенным металлическим счетам. Данные по общему объему средств в этом инструменте по РФ не раскрываются, однако в ВТБ в декабре отмечали, что только за 11 месяцев 2025 года портфель драгоценных металлов на ОМС вырос более чем на 50%, а количество сделок по их покупке увеличилось на 62% по сравнению с аналогичным периодом 2024 года. При этом общий объем металлов на счетах банка за этот период вырос на 21 тонну. По подсчетам ВТБ, всего в банке открыто 101 тыс. обезличенных металлических счетов, на которых хранится свыше 62 тонн драгоценных металлов. Чаще всего интерес проявляется к золоту, что обусловлено, по мнению экспертов, традиционностью.
«Традиционно этот металл — надежная альтернатива валютным инструментам, помогает хеджировать риски во время мировой геополитической нестабильности и диверсифицировать накопления», — прокомментировал старший вице-президент, руководитель департамента продуктов розничного бизнеса ВТБ Алексей Охорзин, однако в банке подчеркнули, что основной прирост в портфеле обеспечили покупки серебра.
Однако, в отличие от вкладов, ОМС — продукт со своими, собственными рисками, плюсами и минусами. Один из главных плюсов — независимость от инфляции.
«Основная масса людей открывающих ОМС хотят в первую очередь защитить свои накопления от инфляции, а не просто обладать золотом. Важно понимать, что у ОМС, как и у любого инвестиционного инструмента, есть свои плюсы и минусы. Главный минус — высокий спред (разница между ценой покупки и продажи) и изменчивость рыночной цены золота. Этот факт необходимо учитывать при планировании сроков размещения средств в золото. Также, отсутствует гарантия со стороны Агентства по страхованию вкладов», — пояснил финансист Илья Егоров.
По подсчетам «РБК Инвестиций» на основании данных ЦБ, с января по середину декабря 2025 года драгоценные металлы показали следующую доходность:
- золото — 26,01%;
- серебро — 64,56%;
- платина — 44,17%;
- палладий — 30,65%.
Как отметил Дмитрий Ильченко, цены на металлы зависят не от ключевой ставки, а от макроэкономической ситуации. Поэтому и люди воспринимают такие счета, причем чаще всего именно в золоте, как защитный актив в периоды геополитической нестабильности.
«Золото продемонстрировало феноменальное увеличение стоимости по итогам прошлого года, в этом году темп вряд ли будет таким же, но задел есть. По прогнозам, до конца года золото может вырасти в цене минимум на 22-25%. Причем именно сейчас этот драгоценные металл в точке определенного ценового спада, а значит, это хороший момент, чтобы инвестировать в него», — рассказал Дмитрий Ильченко.
На втором месте по востребованности — счета ОМС в серебре. Этот драгметалл более волатилен, инвестиции могут показать гораздо большую доходность, но и риски чуть выше. Еще одним плюсом, как отметил глава отделения Абсолют Банка — низкий порог входа для инвестора.
«Отмечу, что драгметаллы рекомендуются для инвестиций на длительные сроки — в среднем 3-5 лет. В среднем в драгоценных металлах размещают от 10 до 20% общего портфеля сбережений», — добавил Дмитрий Ильченко.
